Wesentliche Kreditrisikoengagement-Kategorien

In den folgenden Tabellen zeigen wir Details zu mehreren unserer wesentlichen Kreditrisikoengagement-Kategorien, und zwar Kredite, unwiderrufliche Kreditzusagen, Eventualverbindlichkeiten und außerbörslich gehandelte Derivate, gehandelte Kredite, gehandelte festverzinsliche Wertpapiere, zur Veräußerung verfügbare festverzinsliche Wertpapiere sowie Wertpapierpensionsgeschäfte:

  • „Kredite“ sind Nettoforderungen aus dem Kreditgeschäft wie in unserer Bilanz zu fortgeführten Anschaffungskosten ausgewiesen, jedoch vor Abzug des Wertberichtigungsbestands für Kreditausfälle.
  • „Unwiderrufliche Kreditzusagen“ umfassen die nicht in Anspruch genommenen Anteile der unwiderruflichen ausleihebezogenen Zusagen.
  • „Eventualverbindlichkeiten“ umfassen Finanz- und Performancegarantien, Kreditbriefe und Sonstiges (im Wesentlichen Haftungsübernahmeerklärungen).
  • „Außerbörslich gehandelte Derivate“ bezeichnen unser Kreditengagement aus Transaktionen mit außerbörslich gehandelten Derivaten nach Aufrechnung und erhaltenen Barsicherheiten. Diese werden in unserer Bilanz entweder als zum beizulegenden Zeitwert bewertete finanzielle Vermögenswerte oder unter den sonstigen Aktiva als Derivate, die die Anforderungen für die Bilanzierung von Sicherungsgeschäften erfüllen, ausgewiesen, in jedem Fall aber vor Aufrechnung und erhaltenen Barsicherheiten.
  • „Gehandelte Kredite“ werden erworben und gehalten mit dem Zweck eines kurzfristigen Verkaufs, oder die materiellen Risiken werden sämtlich abgesichert oder verkauft. Aus aufsichtsrechtlicher Perspektive handelt es sich bei dieser Kategorie im Wesentlichen um Handelsbuchpositionen.
  • „Gehandelte festverzinsliche Wertpapiere“ beinhalten Anleihen, Einlagen, Schuldscheine oder Commercial Paper, die mit dem Zweck eines kurzfristigen Verkaufs erworben werden. Aus aufsichtsrechtlicher Perspektive handelt es sich bei dieser Kategorie im Wesentlichen um Handelsbuchpositionen.
  • „Zur Veräußerung verfügbare festverzinsliche Wertpapiere“ bezeichnen Schuldverschreibungen, Anleihen, Einlagen, Schuldscheine oder Commercial Paper, welche zu fixen Bedingungen begeben werden und durch den Emittenten zurückgekauft werden können, die wir als zur Veräußerung verfügbar klassifiziert haben.
  • „Wertpapierpensionsgeschäfte“ sind Rückkaufs- und Leihegeschäfte von Wertpapieren oder Rohwaren nach Anwendung der bilanziellen Aufrechnung und erhaltenen Sicherheiten.

In den nachfolgenden Tabellen sind folgende Produkte nicht enthalten, obwohl wir sie bei der Kreditrisikoüberwachung berücksichtigen: Forderungen aus Handelsgeschäften und Wertpapierabwicklungen, verzinsliche Einlagen bei Kreditinstituten, Barreserve, zur Veräußerung verfügbare finanzielle Vermögenswerte und Forderungen aus Zinsabgrenzungen. Nicht aufgeführt sind darüber hinaus bilanzwirksame Verbriefungspositionen („Traditional“) und Beteiligungen. Diese werden in den Kapiteln „Verbriefungen“ und „Marktrisiko aus Nichthandelsaktivitäten – Investitionsrisiken“ und „Marktrisiko aus Nichthandelsaktivitäten – Gehaltene Beteiligungen“ näher erläutert.

Die wichtigsten Kreditrisikokategorien nach Unternehmensbereichen

 

31.12.2013

in Mio €

Kredite1

Unwider-
rufliche Kredit-
zusagen2

Eventual-
verbind-
lichkeiten

Außer-
börsliche Derivate3

Gehandelte Kredite

Gehandelte festver-
zinsliche Wertpapiere

Zur Veräußerung verfügbare festver-
zinsliche Wertpapiere

Wertpapier-
pensions-
geschäfte4

Insgesamt

1

Beinhaltet wertgeminderte Kredite von 10,1 Mrd € zum 31. Dezember 2013.

2

Beinhaltet unwiderrufliche Kreditzusagen von 9,8 Mrd € zum 31. Dezember 2013 im Zusammenhang mit dem Konsumentenkreditengagement.

3

Beinhaltet den Effekt von Aufrechnungen und erhaltenen Barsicherheiten, soweit anwendbar. Für die Bilanzierung von Sicherungsgeschäften qualifizierte Derivate sind nicht enthalten.

4

Vor Berücksichtigung von Sicherheiten und begrenzt auf Wertpapiere unter Rückkaufsvereinbarungen sowie Wertpapierleihen.

Corporate Banking & Securities

40.515

92.234

6.716

40.709

14.921

109.871

19.947

176.720

501.633

Global Transaction Banking

72.868

15.931

52.049

500

958

65

171

5.630

148.171

Deutsche Asset & Wealth Management

32.214

3.070

2.795

791

16

9.023

2.946

15

50.869

Private & Business Clients

213.252

13.685

1.595

498

0

1

16.240

15.090

260.362

Non-Core Operations Unit

23.215

1.450

2.416

2.211

1.891

7.196

4.841

15

43.236

Consolidation & Adjustments

106

289

58

7

1

5

97

12

575

Insgesamt

382.171

126.660

65.630

44.716

17.787

126.160

44.242

197.482

1.004.848

 

31.12.2012

in Mio €

Kredite1

Unwider-
rufliche Kredit-
zusagen2

Eventual-
verbind-
lichkeiten

Außer-
börsliche Derivate3

Gehandelte Kredite

Gehandelte festver-
zinsliche Wertpapiere

Zur Veräußerung verfügbare festver-
zinsliche Wertpapiere

Wertpapier-
pensions-
geschäfte4

Insgesamt

1

Beinhaltet wertgeminderte Kredite von 10,3 Mrd € zum 31. Dezember 2012.

2

Beinhaltet unwiderrufliche Kreditzusagen von 10,4 Mrd € zum 31. Dezember 2012 im Zusammenhang mit dem Konsumentenkreditengagement.

3

Beinhaltet den Effekt von Aufrechnungen und erhaltenen Barsicherheiten, soweit anwendbar. Für die Bilanzierung von Sicherungsgeschäften qualifizierte Derivate sind nicht enthalten.

4

Vor Berücksichtigung von Sicherheiten und begrenzt auf Wertpapiere unter Rückkaufsvereinbarungen sowie Wertpapierleihen.

Corporate Banking & Securities

43.103

95.703

8.031

53.427

14.052

134.026

10.457

189.681

548.480

Global Transaction Banking

69.963

13.552

52.297

721

827

52

193

2.965

140.570

Deutsche Asset & Wealth Management

29.522

3.401

2.824

768

21

12.803

3.044

142

52.525

Private & Business Clients

209.029

14.196

1.764

1.150

0

80

17.931

20.936

265.086

Non-Core Operations Unit

50.162

1.480

3.353

6.373

2.736

12.324

12.485

150

89.063

Consolidation & Adjustments

290

1.325

89

5

2

64

45

0

1.820

Insgesamt

402.069

129.657

68.358

62.444

17.638

159.349

44.155

213.874

1.097.544

Unsere wichtigsten Kreditrisikokategorien waren um 92,7 Mrd € rückläufig.

  • Aus Sicht der Unternehmensbereiche wurde eine Reduktion von 46,8 Mrd € in CB&S und von 45,8 Mrd € in NCOU erzielt. Die Reduktion in diesen Bereichen erfolgte überwiegend durch die Veränderung von Marktwerten bei Derivaten, nicht-derivativen Handelsaktiva und Krediten.
  • Aus Produktsicht sind Reduzierungen in verschiedenen Kategorien zu beobachten außer für die Kategorien Gehandelte Kredite und Zur Veräußerung verfügbare festverzinsliche Wertpapiere wo ein leichter Anstieg zu verzeichnen ist.

Die wichtigsten Kreditrisikokategorien nach Branchen

 

31.12.2013

in Mio €

Kredite1

Unwider-
rufliche Kredit-
zusagen2

Eventual-
verbind-
lichkeiten

Außer-
börsliche Derivate3

Gehandelte Kredite

Gehandelte festver-
zinsliche Wertpapiere

Zur Veräußerung verfügbare festver-
zinsliche Wertpapiere

Wertpapier-
pensions-
geschäfte4

Insgesamt

1

Beinhaltet wertgeminderte Kredite von 10,1 Mrd € zum 31. Dezember 2013.

2

Beinhaltet unwiderrufliche Kreditzusagen von 9,8 Mrd € zum 31. Dezember 2013 im Zusammenhang mit dem Konsumentenkreditengagement.

3

Beinhaltet den Effekt von Aufrechnungen und erhaltenen Barsicherheiten, soweit anwendbar. Für die Bilanzierung von Sicherungsgeschäften qualifizierte Derivate sind nicht enthalten.

4

Vor Berücksichtigung von Sicherheiten und begrenzt auf Wertpapiere unter Rückkaufsvereinbarungen sowie Wertpapierleihen.

5

Kredite in der Kategorie Sonstige beinhalten Leasingfinanzierungen.

Banken und Versicherungen

25.100

21.070

15.289

22.243

5.389

34.427

14.212

195.273

333.002

Fondsmanagement

10.029

4.756

1.255

3.326

421

4.771

235

20

24.814

Verarbeitendes Gewerbe

21.406

28.844

18.767

1.077

1.301

2.999

314

0

74.708

Handel

13.965

10.208

5.610

904

936

811

128

0

32.562

Private Haushalte

193.515

10.839

2.645

665

611

1

0

59

208.336

Gewerbliche Immobilien

34.259

2.525

831

661

2.047

1.140

88

136

41.686

Öffentliche Haushalte

16.228

1.928

135

4.299

592

64.286

26.101

681

114.250

Sonstige

67.6685

46.491

21.099

11.541

6.488

17.726

3.166

1.313

175.490

Insgesamt

382.171

126.660

65.630

44.716

17.787

126.160

44.242

197.482

1.004.848

 

31.12.2012

in Mio €

Kredite1

Unwider-
rufliche Kredit-
zusagen2

Eventual-
verbind-
lichkeiten

Außer-
börsliche Derivate3

Gehandelte Kredite

Gehandelte festver-
zinsliche Wertpapiere

Zur Veräußerung verfügbare festver-
zinsliche Wertpapiere

Wertpapier-
pensions-
geschäfte4

Insgesamt

1

Beinhaltet wertgeminderte Kredite von 10,3 Mrd € zum 31. Dezember 2012.

2

Beinhaltet unwiderrufliche Kreditzusagen von 10,4 Mrd € zum 31. Dezember 2012 im Zusammenhang mit dem Konsumentenkreditengagement.

3

Beinhaltet den Effekt von Aufrechnungen und erhaltenen Barsicherheiten, soweit anwendbar. Für die Bilanzierung von Sicherungsgeschäften qualifizierte Derivate sind nicht enthalten.

4

Vor Berücksichtigung von Sicherheiten und begrenzt auf Wertpapiere unter Rückkaufsvereinbarungen sowie Wertpapierleihen.

5

Kredite in der Kategorie Sonstige beinhalten Leasingfinanzierungen.

Banken und Versicherungen

27.849

22.083

16.020

32.673

2.643

39.508

15.280

207.539

363.595

Fondsmanagement

16.777

6.248

2.063

4.583

520

7.568

1.092

18

38.869

Verarbeitendes Gewerbe

23.203

30.347

18.899

1.626

2.327

3.554

482

0

80.438

Handel

17.026

8.799

6.080

757

531

1.124

149

0

34.466

Private Haushalte

180.974

12.273

2.593

730

1.342

7

0

45

197.964

Gewerbliche Immobilien

45.306

2.677

690

1.567

2.288

1.367

68

0

53.963

Öffentliche Haushalte

15.378

1.370

107

6.319

309

88.215

25.095

1.028

137.821

Sonstige

75.5565

45.860

21.906

14.189

7.678

18.006

1.989

5.244

190.428

Insgesamt

402.069

129.657

68.358

62.444

17.638

159.349

44.155

213.874

1.097.544

Aus Branchensicht ist unser Kreditengagement im Vergleich zum Vorjahr geringer gegenüber Banken und Versicherungen (30,6 Mrd €), Öffentliche Haushalte (23,6 Mrd €), Fondsmanagementaktivitäten (14,1 Mrd €), gewerbliche Immobilien (12,3 Mrd €) und dem verarbeitenden Gewerbe (5,7 Mrd €) mit einem gegenläufigen Anstieg bei privaten Haushalten (10,4 Mrd €), in diesem Bereich vor allem bei Krediten aufgrund des allgemeinen Wachstums unseres Engagements im Privatkundenbereich.

Unser Kreditengagement in den Branchen Banken und Versicherungen, verarbeitendes Gewerbe sowie im öffentlichen Sektor umfasst vorwiegend variabel verzinsliche Kredite mit Bonitätseinstufungen im Investment- Grade Bereich, die bis zur Fälligkeit gehalten werden. Das Portfolio unterliegt den Kreditvergabestandards, die in unseren „Grundsätzen für das Management von Kreditrisiken“ festgelegt sind. Dazu gehören verschiedene Kontrollen zur Risikokonzentration hinsichtlich Einzeladressen, Ländern und Branchen sowie produktbezogenen Konzentrationen.

Wesentliche Transaktionen, wie Kreditvergaben mit dem Zweck der Syndizierung, werden von Entscheidungsträgern mit hoher Kreditkompetenz und (je nach Transaktionsvolumen) einem Kreditausschuss und/oder dem Vorstand überprüft. Auf die Strukturierung solcher Transaktionen wird ein großes Augenmerk gelegt, um sicherzustellen, dass Risikorückführungen zeitnah und kosteneffizient erreicht werden. Kreditengagements in diesen Kategorien bestehen zumeist gegenüber Kreditnehmern guter Qualität und unterliegen ebenfalls Maßnahmen zur Risikominderung gemäß der Beschreibung der Aktivitäten unserer Credit Portfolio Strategies Group.

In der Kategorie Private Haushalte beträgt unser Kreditengagement 194 Mrd € zum 31. Dezember 2013 (zum 31. Dezember 2012: 181 Mrd €) und ist prinzipiell dem Unternehmensbereich PBC zugeordnet. 148 Mrd € (76 %) des Portfolios beinhalten Hypothekenkredite, davon 116 Mrd € in Deutschland. Der übrige Teil des Portfolios (46 Mrd €, 24 %) bezog sich in erster Linie auf das Konsumentenkreditgeschäft. Angesichts der Homogenität dieses Portfolios werden die Kreditwürdigkeit unserer Geschäftspartner sowie die Bonitätseinstufung über eine automatisierte Entscheidungslogik (Decision Engine) ermittelt.

Hauptzweck des Hypothekengeschäfts ist die Finanzierung eigengenutzter Immobilien, die über verschiedene Kanäle in Europa, insbesondere in Deutschland, aber auch in Spanien, Italien und Polen, verkauft werden. Dabei übersteigt das Engagement in der Regel nicht den Immobilienwert. Das Konsumentenkreditgeschäft besteht aus den Produkten „Individuelle Ratenkredite“, „Kreditlinien“ und „Kreditkarten“. Es gelten verschiedene Anforderungen an die Kreditvergabe, wie zum Beispiel maximale Kreditbeträge und Laufzeiten, die je nach den regionalen Bedingungen und privaten Umständen des Kreditnehmers variieren (so wird beispielsweise der Maximalbetrag für einen Konsumentenkredit an das Nettohaushaltseinkommen angepasst). Die Zinssätze werden vor allem in Deutschland meistens für einen bestimmten Zeitraum festgelegt. Durch ein zweitrangiges Pfandrecht besicherte Kredite werden nicht aktiv vertrieben.

Die Höhe des Kreditrisikos des Baufinanzierungsportfolios wird im Wesentlichen durch die Bewertung der Kundenqualität und der zugrunde liegenden Sicherheit bestimmt. Die Kreditbeträge sind im Allgemeinen höher als Konsumentenkredite und werden für einen längeren Zeitraum gewährt. Das Risiko des Konsumentenkreditgeschäfts hängt von der Qualität des Kreditnehmers ab. Da diese Kredite nicht besichert sind, sind im Vergleich zu Hypothekenkrediten die Kreditbeträge geringer und die Laufzeiten kürzer. Auf der Grundlage unserer Kriterien und Prozesse für die Kreditvergabe, diversifizierter Portfolios (Kunden/Immobilien) und geringer Beleihungsausläufe wird das Risiko im Hypothekengeschäft als niedrig und das im Konsumentenfinanzierungsgeschäft als mittel eingestuft.

Unsere gewerblichen Immobilienkredite werden grundsätzlich durch erstrangige Hypotheken auf die zugrunde liegende Immobilie besichert. Dabei werden die Kreditvergabestandards eingehalten, die in den vorgenannten „Grundsätzen für das Management von Kreditrisiken“ definiert wurden (das heißt, die Bonitätseinstufung geht der Kreditgenehmigung auf der Grundlage einer zugewiesenen Kreditgenehmigungskompetenz voraus). Ferner gelten für Kredite zusätzliche Richtlinien für die Risikoübernahme und Vorgaben, wie beispielsweise Beleihungsquoten von in der Regel unter 75 %. Zusätzlich holt unser Bewertungsteam, welches Teil unseres unabhängigen Kreditrisikomanagements ist, aufgrund der Bedeutung der zugrunde liegenden Sicherheit externe Gutachten für alle besicherten Kredite ein. Dieses Bewertungsteam überprüft und hinterfragt die gemeldeten Immobilienwerte.

Mit Ausnahme von in den Bereich NCOU transferierten Altbeständen stellt die Commercial Real Estate Group nur in Ausnahmefällen Mezzanin- oder anderes nachrangiges Kapital bereit, allerdings enthält das Portfolio der Postbank ein nicht-signifikantes Teilportfolio an Nachrangfinanzierungen. Bei zum Zweck der Verbriefung begebenen Krediten wird sorgfältig überwacht, dass eine Gesamtsumme ein definiertes Pipeline-Limit nicht überschreitet. Verbriefte Kredite werden vollständig verkauft (sofern nicht die aufsichtsrechtliche Anforderung besteht, das ökonomische Risiko bei der Bank zu belassen), während wir häufig einen Teil der syndizierten Bankenkredite behalten. Das bei der Deutschen Bank verbleibende Portfolio, welches zu fortgeführten Anschaffungskosten bewertet wird, unterliegt ebenfalls den vorgenannten Grundsätzen für das Management von Kreditrisiken. Wir stellen auch auf der Grundlage konservativer Vergabestandards unbesicherte Kreditlinien für Immobilienfonds und sonstige Publikumsgesellschaften mit guter Kapitalausstattung (in der Regel mit Investment-Grade Einstufung) zur Verfügung. Wir stellen sowohl festverzinsliche (im Allgemeinen verbriefte Produkte) als auch variabel verzinsliche Kredite bereit. Darüber hinaus werden problembehaftete und leistungsgestörte Kredite und Kreditportfolios grundsätzlich mit einem erheblichen Abschlag auf die Nominalbeträge und die aktuellen Sicherheitenwerte von anderen Finanzinstituten erworben. Es existiert ein stringenter Genehmigungsprozess, und das Risiko wird über ein getrenntes Portfoliolimit gesteuert. Die Bewertung gewerblicher Immobilien und Mieteinnahmen können stark von makroökonomischen Bedingungen und idiosynkratischen Risiken beeinflusst werden. Dementsprechend erhält das Portfolio eine höhere Risikoeinstufung und unterliegt der vorgenannten engen Begrenzung bezüglich Konzentrationsbildung.

Die Kategorie Sonstige Kredite beinhaltet 68 Mrd € zum 31. Dezember 2013 (76 Mrd € zum 31. Dezember 2012) und umfasst zahlreiche kleinere Sektoren, wobei auf keinen einzelnen Sektor mehr als 5 % der Kredite insgesamt entfallen.

Unser Kreditengagement gegenüber den zehn größten Kunden belief sich zum 31. Dezember 2013 auf 10 % des gesamten Kreditengagements in diesen Kategorien, verglichen mit 11 % zum 31. Dezember 2012. Unsere zehn größten Kreditengagements bestanden gegenüber Kunden mit guter Bonitätsbewertung oder bezogen sich ansonsten auf strukturierte Kredite mit einem hohen Maß an Risikominderungen.

Die folgenden zwei Tabellen zeigen spezifische Offenlegungen auf Basis von Säule 3. Die Regulierung erfordert kein Testat der Säule-3-Offenlegung.

Die wichtigsten Kreditrisikokategorien nach vertraglicher Restlaufzeit (nicht testiert)

 

31.12.2013

in Mio €

Kredite1

Unwider-
rufliche Kredit-
zusagen2

Eventual-
verbind-
lichkeiten

Außer-
börsliche Derivate3

Gehandelte Kredite

Gehandelte festver-
zinsliche Wertpapiere

Zur Veräußerung verfügbare festver-
zinsliche Wertpapiere

Wertpapier-
pensions-
geschäfte4

Insgesamt

1

Beinhaltet wertgeminderte Kredite von 10,1 Mrd € zum 31. Dezember 2013.

2

Beinhaltet unwiderrufliche Kreditzusagen von 9,8 Mrd € zum 31. Dezember 2013 im Zusammenhang mit dem Konsumentenkreditengagement.

3

Beinhaltet den Effekt von Aufrechnungen und erhaltenen Barsicherheiten, soweit anwendbar. Für die Bilanzierung von Sicherungsgeschäften qualifizierte Derivate sind nicht enthalten.

4

Vor Berücksichtigung von Sicherheiten und begrenzt auf Wertpapiere unter Rückkaufsvereinbarungen sowie Wertpapierleihen.

< 1 Jahr

124.456

31.482

36.141

10.746

3.752

27.530

4.328

194.046

432.481

1 Jahr–5 Jahre

92.255

79.312

21.398

13.442

6.792

38.719

24.783

3.016

279.717

> 5 Jahre

165.460

15.866

8.091

20.528

7.243

59.911

15.131

419

292.650

Insgesamt

382.171

126.660

65.630

44.716

17.787

126.160

44.242

197.482

1.004.848

 

31.12.2012

in Mio €

Kredite1

Unwider-
rufliche Kredit-
zusagen2

Eventual-
verbind-
lichkeiten

Außer-
börsliche Derivate3

Gehandelte Kredite

Gehandelte festver-
zinsliche Wertpapiere

Zur Veräußerung verfügbare festver-
zinsliche Wertpapiere

Wertpapier-
pensions-
geschäfte4

Insgesamt

1

Beinhaltet wertgeminderte Kredite von 10,3 Mrd € zum 31. Dezember 2012.

2

Beinhaltet unwiderrufliche Kreditzusagen von 10,4 Mrd € zum 31. Dezember 2012 im Zusammenhang mit dem Konsumentenkreditengagement.

3

Beinhaltet den Effekt von Aufrechnungen und erhaltenen Barsicherheiten, soweit anwendbar. Für die Bilanzierung von Sicherungsgeschäften qualifizierte Derivate sind nicht enthalten.

4

Vor Berücksichtigung von Sicherheiten und begrenzt auf Wertpapiere unter Rückkaufsvereinbarungen sowie Wertpapierleihen.

< 1 Jahr

126.008

30.601

35.776

12.561

3.416

37.744

5.702

211.933

463.741

1 Jahr–5 Jahre

96.802

82.179

23.995

17.821

8.272

46.487

21.110

1.818

298.484

> 5 Jahre

179.259

16.877

8.587

32.062

5.950

75.118

17.343

123

335.319

Insgesamt

402.069

129.657

68.358

62.444

17.638

159.349

44.155

213.874

1.097.544

Durchschnittliches Kreditrisiko über die jeweiligen vier Berichtsquartale (nicht testiert)

 

2013

in Mio €

Kredite1

Unwider-
rufliche Kredit-
zusagen2

Eventual-
verbind-
lichkeiten

Außer-
börsliche Derivate3

Gehandelte Kredite

Gehandelte festver-
zinsliche Wertpapiere

Zur Veräußerung verfügbare festver-
zinsliche Wertpapiere

Wertpapier-
pensions-
geschäfte4

Insgesamt

1

Beinhaltet wertgeminderte Kredite von 10,1 Mrd € zum 31. Dezember 2013.

2

Beinhaltet unwiderrufliche Kreditzusagen von 9,8 Mrd € zum 31. Dezember 2013 im Zusammenhang mit dem Konsumentenkreditengagement.

3

Beinhaltet den Effekt von Aufrechnungen und erhaltenen Barsicherheiten, soweit anwendbar. Für die Bilanzierung von Sicherungsgeschäften qualifizierte Derivate sind nicht enthalten.

4

Vor Berücksichtigung von Sicherheiten und begrenzt auf Wertpapiere unter Rückkaufsvereinbarungen sowie Wertpapierleihen.

Durchschnittliches Kreditrisiko insgesamt

390.469

130.981

68.198

52.999

16.930

144.386

46.509

212.145

1.062.618

Kreditrisiko zum Jahresende insgesamt

382.171

126.660

65.630

44.716

17.787

126.160

44.242

197.482

1.004.848

 

2012

in Mio €

Kredite1

Unwider-
rufliche Kredit-
zusagen2

Eventual-
verbind-
lichkeiten

Außer-
börsliche Derivate3

Gehandelte Kredite

Gehandelte festver-
zinsliche Wertpapiere

Zur Veräußerung verfügbare festver-
zinsliche Wertpapiere

Wertpapier-
pensions-
geschäfte4

Insgesamt

1

Beinhaltet wertgeminderte Kredite von 10,3 Mrd € zum 31. Dezember 2012.

2

Beinhaltet unwiderrufliche Kreditzusagen von 10,4 Mrd € zum 31. Dezember 2012 im Zusammenhang mit dem Konsumentenkreditengagement.

3

Beinhaltet den Effekt von Aufrechnungen und erhaltenen Barsicherheiten, soweit anwendbar. Für die Bilanzierung von Sicherungsgeschäften qualifizierte Derivate sind nicht enthalten.

4

Vor Berücksichtigung von Sicherheiten und begrenzt auf Wertpapiere unter Rückkaufsvereinbarungen sowie Wertpapierleihen.

Durchschnittliches Kreditrisiko insgesamt

409.131

131.289

68.683

68.334

16.638

169.110

42.527

229.623

1.135.335

Kreditrisiko zum Jahresende insgesamt

402.069

129.657

68.358

62.444

17.638

159.349

44.155

213.874

1.097.544

Kreditrisiko nach Region

 

31.12.2013

in Mio €

Kredite1

Unwider-
rufliche Kredit-
zusagen2

Eventual-
verbind-
lichkeiten

Außer-
börsliche Derivate3

Gehandelte Kredite

Gehandelte festver-
zinsliche Wertpapiere

Zur Veräußerung verfügbare festver-
zinsliche Wertpapiere

Wertpapier-
pensions-
geschäfte4

Insgesamt

1

Beinhaltet wertgeminderte Kredite von 10,1 Mrd € zum 31. Dezember 2013.

2

Beinhaltet unwiderrufliche Kreditzusagen von 9,8 Mrd € zum 31. Dezember 2013 im Zusammenhang mit dem Konsumentenkreditengagement.

3

Beinhaltet den Effekt von Aufrechnungen und erhaltenen Barsicherheiten, soweit anwendbar. Für Hedgeaccounting qualifizierte Derivate sind nicht enthalten.

4

Vor Berücksichtigung von Sicherheiten und begrenzt auf Wertpapiere unter Rückkaufsvereinbarungen sowie Wertpapierleihen.

Deutschland

200.106

24.042

14.572

2.413

1.451

12.608

10.961

16.444

282.598

Westeuropa (ohne Deutschland)

86.846

36.302

19.991

17.056

5.179

31.296

26.309

58.843

281.823

davon:

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Frankreich

2.675

7.807

2.014

1.273

672

6.585

3.691

11.811

36.528

Luxemburg

5.566

1.775

622

1.735

1.362

3.892

3.976

572

19.502

Niederlande

12.163

6.058

3.179

3.099

863

4.111

6.382

429

36.285

Großbritannien

8.719

8.113

1.817

3.834

942

6.421

5.018

31.403

66.266

Osteuropa

9.773

1.573

2.173

844

2.177

2.532

390

529

19.991

davon:

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Polen

6.862

761

215

59

38

867

259

0

9.061

Russland

1.752

463

753

74

1.822

600

0

357

5.822

Nordamerika

42.748

58.532

17.212

14.404

6.111

52.298

4.041

92.099

287.444

davon:

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Kanada

572

1.760

1.571

648

499

2.132

165

798

8.146

Cayman Islands

2.294

1.725

486

1.118

313

1.909

154

25.633

33.632

USA

35.019

54.432

14.680

12.308

5.113

47.710

3.716

64.532

237.511

Mittel- und Südamerika

4.539

745

1.338

701

364

3.016

129

1.310

12.143

davon:

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Brasilien

1.413

249

712

120

162

1.638

17

349

4.660

Mexiko

271

122

34

218

163

279

74

321

1.483

Asien/Pazifik

36.151

4.752

9.392

9.081

2.341

23.740

2.286

28.043

115.787

davon:

 

 

 

 

 

 

 

 

 

China

8.894

432

788

623

69

1.183

0

2.123

14.113

Japan

848

408

396

3.920

405

5.112

884

16.065

28.038

Südkorea

2.150

7

930

515

22

977

65

337

5.004

Afrika

1.879

668

932

191

111

552

0

214

4.546

Sonstige

130

44

19

25

52

118

126

0

515

Insgesamt

382.171

126.660

65.630

44.716

17.787

126.160

44.242

197.482

1.004.848

 

31.12.2012

in Mio €

Kredite1

Unwider-
rufliche Kredit-
zusagen2

Eventual-
verbind-
lichkeiten

Außer-
börsliche Derivate3

Gehandelte Kredite

Gehandelte festver-
zinsliche Wertpapiere

Zur Veräußerung verfügbare festver-
zinsliche Wertpapiere

Wertpapier-
pensions-
geschäfte4

Insgesamt

1

Beinhaltet wertgeminderte Kredite von 10,3 Mrd € zum 31. Dezember 2012.

2

Beinhaltet unwiderrufliche Kreditzusagen von 10,4 Mrd € zum 31. Dezember 2012 im Zusammenhang mit dem Konsumentenkreditengagement.

3

Beinhaltet den Effekt von Aufrechnungen und erhaltenen Barsicherheiten, soweit anwendbar. Für Hedgeaccounting qualifizierte Derivate sind nicht enthalten.

4

Vor Berücksichtigung von Sicherheiten und begrenzt auf Wertpapiere unter Rückkaufsvereinbarungen sowie Wertpapierleihen.

Deutschland

199.190

24.301

14.863

3.159

300

19.963

12.794

24.528

299.098

Westeuropa (ohne Deutschland)

104.528

33.922

19.279

29.478

5.589

33.556

25.802

50.362

302.516

davon:

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Frankreich

3.072

6.611

1.878

1.826

602

3.862

4.095

5.858

27.804

Luxemburg

10.759

1.599

779

1.664

433

1.848

2.176

444

19.701

Niederlande

15.364

4.756

3.309

2.536

888

3.116

5.962

1.951

37.883

Großbritannien

13.398

7.868

1.998

12.764

2.137

4.716

2.842

30.557

76.281

Osteuropa

10.178

1.479

1.926

1.075

2.249

4.242

303

380

21.832

davon:

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Polen

6.335

744

221

88

38

1.310

120

0

8.857

Russland

2.398

374

818

68

1.971

1.944

1

340

7.912

Nordamerika

52.472

63.302

19.883

18.423

7.177

64.081

2.500

100.813

328.651

davon:

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Kanada

927

2.399

2.820

1.109

1.152

4.995

146

2.926

16.474

Cayman Islands

2.108

1.856

478

1.583

286

2.680

203

25.684

34.878

USA

47.451

57.748

15.477

15.387

5.692

55.857

2.114

70.288

270.015

Mittel- und Südamerika

4.743

756

1.342

1.053

503

4.808

57

2.695

15.957

davon:

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Brasilien

2.034

290

935

161

157

3.321

27

2.187

9.113

Mexiko

329

96

25

283

234

274

5

93

1.338

Asien/Pazifik

29.220

5.253

10.060

9.165

1.711

31.791

2.699

34.634

124.533

davon:

 

 

 

 

 

 

 

 

 

China

4.723

307

1.131

468

36

1.799

0

1.619

10.083

Japan

1.198

1.232

176

5.022

4

7.461

1.095

18.493

34.683

Südkorea

1.739

4

501

428

2

2.479

0

1.683

6.836

Afrika

1.634

587

1.005

17

86

766

0

462

4.557

Sonstige

104

57

0

74

23

142

0

0

400

Insgesamt

402.069

129.657

68.358

62.444

17.638

159.349

44.155

213.874

1.097.544

Die größten Kreditrisikokonzentrationen aus regionaler Sicht in Bezug auf Kredite bestanden in unserem Heimatmarkt Deutschland mit einem hohen Anteil privater Haushalte. Dieses Engagement macht einen Großteil unseres Immobilienfinanzierungsgeschäfts aus. Bei außerbörslichen Derivaten bestanden die größten Konzentrationen in Westeuropa (ohne Deutschland) und Nordamerika mit einem hohen Anteil bei Banken und Versicherungen mit guter Bonitätseinstufung, bei denen wir von einem begrenzten Kreditrisiko ausgehen.

Die größte regionale Konzentration von Kreditrisiken aus handelbaren Vermögenswerten bestand in Nordamerika und Westeuropa (ohne Deutschland), mit einem hohen Anteil des öffentlichen Sektors sowie von Banken und Versicherungen. Bei Wertpapierpensionsgeschäften bestanden die größten Konzentrationen in Nordamerika und Westeuropa (ohne Deutschland) mit einem signifikanten Anteil bei Banken und Versicherungen mit guter Bonitätseinstufung.

Unser Gesamtbestand an Krediten zum 31. Dezember 2013 war rückläufig auf 382 Mrd € gegenüber 402 Mrd € zum 31. Dezember 2012, hauptsächlich in Westeuropa (ohne Deutschland) und Nordamerika gegenüber Banken und Versicherungen, Fondsmanagementaktivitäten und gewerblichen Immobilienkrediten. Der Rückgang in außerbörslichen Derivaten um 17,7 Mrd € entfiel weitestgehend auf Nordamerika und Westeuropa (ohne Deutschland). Der Rückgang bei Wertpapierpensionsgeschäften um 16,4 Mrd € entfiel hauptsächlich auf Banken und Versicherungen in Nordamerika und Deutschland, teilweise kompensiert durch einen Anstieg in der Region Westeuropa (ohne Deutschland).